Main  /  Members  /  Demo Company  /  Multi-Year Scenario #1  /  Actual and Forecast Sources and Uses of Cash

Actual and Forecast Sources and Uses of Cash
Demo Company
Multi-Year Scenario #1
(Dollars and Shares in Thousands, Except Per Share Amounts)

 Actual Forecast
 12 Months
12/31/97		   12 Months
12/31/98		   12 Months
12/31/99		   3 Months
03/31/00		   12 Months
12/31/00		   12 Months
12/31/01		   12 Months
12/31/02		   12 Months
12/31/03		   12 Months
12/31/04		  
 
Cash Provided by Operations:                  
                  
Net Sales$33,859  $32,699  $39,040  $8,500   $46,614  $55,657  $66,454  $79,346  $94,739 
Income and Expense Items:                  
Cost of Goods Sold(25,220)  (23,776)  (27,790)  (6,120)   (32,923)  (38,993)  (46,172)  (54,654)  (64,688) 
Operating Expenses(4,278)  (4,304)  (4,655)  (1,175)   (5,500)  (6,501)  (7,689)  (9,093)  (10,753) 
Depreciation1,176  1,224  1,592  531   1,592  1,592  1,592  1,592  1,592 
Historical Interest Expense(1,456)  (1,789)  (2,142)  (391)   0  0  0  0  0 
Interest Expense on Line of Credit0  0  0  0   (58)  (131)  (101)  60  388 
Interest Expense on Term Loan0  0  0  0   (1,670)  (1,461)  (1,251)  (1,042)  (833) 
Interest Expense on Subordinated Debt0  0  0  0   0  0  0  0  0 
Other Income (Expense)(187)  177  310  150   310  310  310  310  310 
Income Tax (Expense) Credit(201)  0  0  0   0  0  0  0  0 
 
 3,693  4,231  6,355  1,495   8,365  10,473  13,143  16,519  20,755 
                  
Investment and Financing Transactions:                  
                  
Capital Expenditures$(2,128)  $(1,818)  $(3,210)  $(532)   $(3,210)  $(3,210)  $(3,210)  $(3,210)  $(3,210) 
(Incr.) Decr. in Accounts Receivable(1,119)  81  (1,053)  638   (1,308)  (1,561)  (1,863)  (2,225)  (2,657) 
(Incr.) Decr. in Inventory223  (76)  (1,180)  (1,001)   (914)  (1,081)  (1,278)  (1,511)  (1,787) 
(Incr.) Decr. in Other Current Assets190  103  (72)  0   0  0  0  0  0 
(Incr.) Decr. in Intangibles0  0  0  0   0  0  0  0  0 
(Incr.) Decr. in Investments0  0  0  0   0  0  0  0  0 
(Incr.) Decr. in Other Assets(159)  0  (376)  149   0  0  0  0  0 
Incr. (Decr.) in Line of Credit0  0  0  0   1,299  307  (972)  (2,607)  (4,684) 
Incr. (Decr.) in Current Maturities4,396  (3,305)  583  0   0  0  0  0  0 
Incr. (Decr.) in Other Current Obligations0  0  0  0   0  0  0  0  0 
Incr. (Decr.) in Accounts Payable403  (584)  722  (205)   422  499  590  697  825 
Incr. (Decr.) in Accrued Expenses43  (576)  179  85   382  452  537  635  750 
Incr. (Decr.) in Taxes Payable0  0  0  0   0  0  0  0  0 
Incr. (Decr.) in Other Current Liabilities(415)  0  0  0   0  0  0  0  0 
Incr. (Decr.) in Term Loan11,756  2,734  (80)  0   (2,327)  (2,327)  (2,327)  (2,327)  (2,327) 
Incr. (Decr.) in Subordinated Debt0  0  0  0   0  0  0  0  0 
Incr. (Decr.) in Other Long Term Obligations0  0  0  0   0  0  0  0  0 
Incr. (Decr.) in Other Liabilities(1,558)  (214)  (78)  0   0  0  0  0  0 
Incr. (Decr.) in Common Stock(5,238)  0  0  0   0  0  0  0  0 
Incr. (Decr.) in Preferred Stock0  0  0  0   0  0  0  0  0 
Incr. (Decr.) in Other Equity0  0  0  0   0  0  0  0  0 
(Incr.) Decr. in Treasury Stock0  0  0  0   0  0  0  0  0 
Dividends(12,656)  (362)  (1,905)  (610)   (2,709)  (3,552)  (4,620)  (5,971)  (7,665) 
Other0  0  0  0   0  0  0  0  0 
 
 (6,262)  (4,017)  (6,470)  (1,476)   (8,365)  (10,473)  (13,143)  (16,519)  (20,755) 
                  
Net Incr. (Decr.) in Cash(2,569)  214  (115)  19   0  0  0  0  0 
                  
Cash at Beginning of Period3,120  551  765  650   650  650  650  650  650 
 
                  
Cash at End of Period$551  $765  $650  $669   $650  $650  $650  $650  $650 
 
Glossary of Sources and Uses of Cash terms.